在定位上，北交所服务于创新型中小企业，在制度安排上更加适应中小企业发展和成长规律。针对中小企业的情况，机构建议，可根据公司质地、产业链状况、产业政策等不同维度挑选优质公司。
安信证券首席新三板分析师诸海滨表示，北交所投资主要存在三类逻辑：一是成长型投资。北交所公司具有交易价格、流通股比例相对高的特点，新股高估值的消化时间较短。同时，北交所集中了大量处于成长期的公司，适合做成长型投资。二是产业链投资。北交所企业大部分是某一细分领域的龙头，往往属于某一长产业链的一部分。在产业链景气度较高时，细分行业龙头公司往往会获得较好的成长。三是ESG等另类投资逻辑。ESG投资由于其本身关注财务指标之外的公司在环境、社会和公司治理方面的可持续发展信息，北交所由于存在较长链条，非常适合此类另类投资。
浙商证券王杨提出梳理精选层的投资策略，主要有三条线索：首先是公司质地方面，盈利能力要强。其次是产业政策方面，王杨指出，要属于专精特新类公司。最后是估值维度，投资者要关注流动性改善的影响。
